全球数据分析：2018年全球半导体材料销售额519.4亿美元，销售额首次突破500亿美元创下历史新高。2018年全球半导体材料销售增速10.65%，也创下自2011年以来的新高。

2010-2018年全球半导体材料销售额分析

数据统计：中金企信国际咨询

全球半导体材料销售额增速与半导体销售增速具有较高的一致性，2017年两者同步高速增长的原因是DRAM市场的迅猛发展，2017年DRAM实际增速高达77%。2018年受供求关系影响，存储市场增速减缓，半导体销售额及半导体材料销售额增速均下降。

半导体材料销售额占全球半导体销售额比例在2012年达到峰值，占比超过16%，近些年逐步下降，2018年占比约11%。占比下降的主要原因是2013年开始受益于存储市场的快速增长，半导体销售额增速开始回升，2013-2018年半导体销售增速一直高于半导体材料销售增速。

据中金企信国际咨询公布的《2020-2026年中国半导体材料行业市场发展分析及投资战略前景预测报告》统计数据显示：近年来，中国大陆半导体材料的销售额保持稳步增长。2018年大陆半导体材料销售额84.4亿美元，增速10.62%，销售额创下历史新高。

2010-2018年中国半导体材料销售额分析

数据统计：中金企信国际咨询

受益于国内半导体行业高景气度带动，大陆在半导体材料销售额增速方面一直领先全球增速。

从全球国家和地区来说，中国台湾依然是半导体材料消耗最大的地区。2018年台湾地区半导体销售额114.5亿美元，全球占比22.04%。中国大陆占比16.25%排名全球第三，略低于16.79%的韩国。

2018年全球不同地区半导体材料销售规模占比分析

数据统计：中金企信国际咨询

全球半导体产业前景预测分析：目前，新冠肺炎疫情正在全球蔓延。欧美、日本以及韩国等国家正经受疫情爆发的考验，而我们国内由于得到国家的强力控制，目前疫情已初步得到控制。国外疫情的爆发，将对半导体行业的格局造成一定影响，特别是日本及欧美疫情的加剧，将影响半导体材料供给。而国内疫情由于得到良好的控制，并且在一些半导体材料的细分领域，国内的公司已实现部分国产替代，在供给方面我们先发优势，解晶圆代工厂燃眉之急。

根据市场最新调研资料：国家大基金二期三月底可以开始实质投资。国家大基金是半导体行业风向标，国家大基金二期将更加注重对半导体材料及设备的投资。大基金二期以半导体产业链最上游的材料及设备为着力点，推动整个半导体行业的发展，加速国产替代的进程，国内半导体材料公司将迎来黄金发展期。

首先，欧美及日本疫情加剧半导体材料供给或将受限：截至2020年3月14日14：30分，海外新冠肺炎确诊病例累计确诊64617例，较上日增加10393例，累计死亡2236例。海外疫情正处于爆发期，特别是意大利、日本、美国、德国、法国及韩国等国家，新冠疫情正愈演愈烈。

在全球半导体材料领域，日本占据绝对主导地位。去年日韩贸易战中，日本限制含氟聚酰亚胺、光刻胶，以及高纯度氟化氢这三种材料的对韩出口，引起了整个半导体领域的震动。在2019年前5个月，日本生产的半导体材料占全球产量的52%。同期，韩国从日本进口的光刻胶价值就达到1.1亿美元。据韩国贸易协会报告显示，韩国半导体和显示器行业在氟聚酰亚胺、光刻胶及高纯度氟化氢对日本依赖度分别为91.9%、43.9%及93.7%。

在半导体制造过程包含的19种核心材料中，日本市占率超过50%份额的材料就占到了14种，在全球半导体材料领域处于绝对领先地位。

欧美及日本疫情的加剧，将影响全球半导体材料的供给。目前虽然没有欧美及日本半导体公司受疫情影响的官方报道，但我们认为疫情必将影响这些地区半导体公司的经营情况。在疫情影响下，韩国的三星、SK海力士等半导体公司多次停产隔离，国内的众多公司也延迟复工。因此，这些处于疫情爆发期国家的公司也必将受疫情影响。当地时间13日下午3点30分，美国总统特朗普已宣布进入“国家紧急状态”以应对新冠肺炎疫情。

受疫情影响，多国采取封城措施，这将影响半导体材料的运输。韩国、意大利等国先后采取封城措施，来抑制新冠疫情的爆发。封城后将对货物的运输带来极大的不便，这将影响到半导体材料的运输。

国内半导体材料公司占据天时、地利及人和，国产替代将加速。得益于国家强有力的调控措施，以及国内群众的高度配合，国内疫情已初步得到控制，多省市已连续多天未有新病例。目前，国内大多企业已经复工，并开始逐步提升产能。同时，中国是制造业大国，国内半导体制造公司众多，国内厂商的产品在运输上具有相对便利性，特别是在国外封城下，这种便利性能缓解众多晶圆代工厂的燃眉之急，国产替代进程将加速。

其次，大基金二期即将开启投资半导体材料必将受益：市场调研资料显示，国家大基金二期三月底应该可以开始实质投资。大基金二期于2019年10月22日注册成立，注册资本为2041.5亿元。

从目前大基金一期投资的情况来看，一期半导体设备和半导体材料领域合计投入金额57.7亿元，占大基金一期投资总额的4.2%。而在全球半导体产业中，2018年半导体设备销售额645.3亿美元，半导体材料销售额519.4亿美元，半导体设备和半导体材料合计占全球半导体销售额比重超过20%。大基金一期在半导体设备和半导体材料领域的投入相对较少。

在投资项目上，大基金一期重点投资半导体制造和设计行业，大基金二期将更关注半导体材料及半导体设备的投资。特别是受日韩贸易战事件影响，国人更加清醒认识到半导体材料的重要性。即使是被认为半导体强国的韩国，有着三星、SK海力士等国际半导体巨头，但由于在半导体材料领域没有话语权，也将受到极大的制约。半导体设备和半导体材料均处于半导体产业链的上游，在整个半导体产业中有着至关重要的作用。目前国内关键设备及材料主要依赖进口，推动半导体设备和材料的发展势在必行。